00:00:00: Und nun wieder der Podcast, Rolf Pieper ohne Filter.

00:00:04: Rolf Pieper, der Erfinder der Triversifikation.

00:00:08: Rolf Pieper ohne Filter, der Podcast.

00:00:12: Mein Name ist Rolf Bernd Pieper.

00:00:14: Ich bin internationaler Finanzmarktexperte, Buchautor und Wegbegleiter für Menschen, die mit ihrem Vermögen neue Sicherheiten suchen.

00:00:25: Und aus dem Börsenradde Stuhl grüßt Peter Heilrich.

00:00:29: Hypewellen rollen, suchen Anleger gerne festen Boden.

00:00:35: Landen sie natürlich bei Gold und Co.

00:00:37: Gold hat im Oktober ein neues Rekord hoch markiert, ist dann aber spürbar zurückgekommen, Zeit für eine Einordnung, gibt es Blasen an der Börse, Verschnaufpause oder Kaufchancen.

00:00:49: Ein Video als Sinnbild der KI-Blase.

00:00:53: The Bank of England.

00:00:54: IWF warnen vor einer möglichen scharfen Korrektur, während ein Wiederrekordwert

00:00:59: ist.

00:01:00: Ist das schon eine Blase?

00:01:01: Also zahlt die Story die Bewertung in den nächsten Jahren zurück.

00:01:06: Das wird sich noch zeigen.

00:01:07: Ich bin in meiner Analyse auch so weit, dass wir kurz vor einer Blase stehen oder schon mitten in einer Blase sind.

00:01:15: Schauen wir uns doch mal die Daten an.

00:01:17: Wiede hat eine Börsenkapitalisierung.

00:01:20: von fünf Billionen US Dollar.

00:01:23: Das ist mehr als das Doppel des Bruttoinlandsproduktes von Italien.

00:01:27: Ein Dritt des Bruttoinlandsproduktes der gesamten EU.

00:01:31: Und da stellt sich die Frage, ist das real oder ist es wirklich eine Blase?

00:01:36: Und meine Grundausbildung sagt, dafür fehlen mir die Fundamentaldaten.

00:01:42: Und es gibt ja immer so Zeichen für Blasen.

00:01:46: Erst gibt es eine irrationale Euphorie, dann gibt es eine spekulative Nachfrage.

00:01:51: Und das noch im Umfeld von günstigen Zinsen ist sehr viel Kredit finanziert.

00:01:56: Und jeder will mit dabei sein, dieser sogenannte Cracker Boom.

00:02:00: Also ich muss unbedingt noch am Ende auch mit dabei sein.

00:02:03: Und jeder steigt ein, deutet gerade bei der KI auf ein Gewitter hin.

00:02:08: Ja.

00:02:10: Das würde ich gerne mal aufgreifen.

00:02:11: Also wenn wir Blasen sagen, was ist eigentlich genau an der Börse, eine Blase, woran erkennt man denn eine Zeitnahme?

00:02:18: Wir hatten ja das Gefühl, es gibt... Klar, also wie zum Beispiel Wasserstoff vor zwei, drei Jahren, wurde gehypt, sagt, neunzig Prozent runtergefallen.

00:02:26: Lass uns ein bisschen in die Psychologie einsteigen.

00:02:28: Gibt es an der Börse immer Blasen?

00:02:30: und was passiert psychologisch bei den Anleger in der Endphase?

00:02:33: Man sagt ja immer, naja, ich muss nur noch einen finden, der einfach noch teurer einkauft.

00:02:38: Ist es Herdentrieb, FOMO, Extratolation oder was beobachten Sie da aktuell?

00:02:45: Naja, definitiv ist es zunächst einmal eine Euphorie.

00:02:50: Und diese Euphorie wird zur Blase, wenn der eigentliche Vermögenswert sich entkoppelt von dem Geld, was in das Zielinvestment reinfließt.

00:03:00: Also das Anderlaying-Assault hat einen gewissen Wert, den man mit fundamentaler Analyse und Dingen aussechnen in der Zukunft feststellen kann.

00:03:09: Und auf einmal ist viel, viel mehr Geld in diesem Zielinvestment unterwegs.

00:03:16: Und gibt einen entschlauen Menschen, der mal gesagt hat, Kredit ist der siamesische Zwilling einer solchen Blase, dann kommt auch anscheinlich jeder will dabei sein.

00:03:26: Ich nehme noch einen Kredit auf und blase den da auch noch rein, blase den in die Blase rein.

00:03:32: Und das ist eine gefährliche Entwicklung.

00:03:35: Und dann treiben die Spekulationen natürlich die Preise immer mehr in die Höhe.

00:03:39: Der eigentliche Vermögenswert wird entkoppelt mit dem Geld, was im Zielinvestment ist.

00:03:45: hat so ein Ding halt und sie haben mir danach gefragt.

00:03:48: Und das haben wir regelmäßig gehabt.

00:03:49: Ich darf nur an die Dotcom-Blase erinnern, dass die aktuellen Anzeichen und die Parameter sind sehr, sehr ähnlich wie in der Dotcom-Blase.

00:04:01: Also wir können ja von Blasenökonomie sprechen.

00:04:05: Ist dann Bitcoin auch in der Blase?

00:04:08: Nein, Bitcoin ist nicht in der Blase.

00:04:10: Also die prognostizierten eine Million, die ja viele meiner Kollegen abgegeben haben.

00:04:16: Für dieses Jahr, das hätte ich als Blase angesehen, ja.

00:04:19: Man sieht ja, wir haben in Bitcoin ja auch eine scharf, eine ganz scharf Rückgang in den letzten Wochen gehabt.

00:04:26: Also alle Coins in der Summe.

00:04:28: Und da muss man sich einfach mal die Marktkapitalisierung anschauen.

00:04:32: Bitcoin ist da, glaube ich, auf Platz acht oder neun in der Welt.

00:04:36: Und wenn Sie sich die Volumina anschauen, Gold ist als Vermögensklasse erstmals die große Nummer eins, ist an den Chairs und Aktien vorbeigezogen.

00:04:47: Da hake ich gleich nach, damit wir die Brücke eben von immatrieller Euphorie zum physischen Wert haben.

00:04:53: Ja, bei Gold ist es dann vielleicht sogar auch eine Blase, ist ja auch extrem gestiegen, weit über viertausend, dann eigentlich auch wieder zehn Prozent zurückgefallen.

00:05:02: Man könnte ja sogar sagen, auch Gold hat so eine Blasentendenz?

00:05:06: Ehr nicht.

00:05:07: Gott ist für mich der sichere Hafen.

00:05:09: Und je unsicherer solche Belastungen sind und die Unsicherheit an den Finanzmärkten ist, ja, einen Alltag nach dem anderen suchen Menschen natürlich einen Ausweg und den sicheren Hafen.

00:05:22: Und ein Kilo ist ein Kilo.

00:05:24: Man muss es einfach mal so sagen.

00:05:25: Und ein Kilo bleibt ein Kilo.

00:05:27: Und dem Kilo ist es im Prinzip egal, wie viel es wert ist.

00:05:31: Und ein kann man fast, fast wahrscheinlich auch vermuten.

00:05:34: Wir wissen es nicht, aber wenn ich jetzt einfach mal in die Zukunft gehe und sage, in drei Hundert Jahren gibt es kein Euro mehr, vielleicht auch kein Dollar mehr, aber Gold wird weiterhin an den Wert behalten wahrscheinlich.

00:05:43: Das ist so, ja.

00:05:45: Ich habe in meinem Buch geschrieben, man muss sich am Fressverhalten der Wölfe orientieren, nicht an dem der Schafe.

00:05:50: Und das Fressverhalten der Wölfe, seht man, die ganzen Notenbanken sind ja massiv in Gold, de-dolarisierung und haben dort investiert und Länder, die man gar nicht so auf der Agenda hatte, sind jetzt auf der Käuferseite, wie zum Beispiel Polen, Tschechien und so weiter, die Türkei, die Rüstengrade, rüsten gerade massiv in Gold auf.

00:06:10: Also das ist noch lange nicht vorbei.

00:06:12: Und die Gold ist ... Dabei für mich die Versicherung gegen solche Entwicklungen und hat immer einen intrinsischen Wert.

00:06:19: Und das ist ein ganz entscheidendes Momentum.

00:06:22: Und Gold festigt gerade die Position als sichere Hafen im Finanzuniversum.

00:06:28: Also Gold, der sichere Hafen.

00:06:31: Welche weiteren sicheren Hafen gibt es denn noch?

00:06:34: Also neben Gold?

00:06:35: Welchen echten?

00:06:37: sicherenhafen taugt in den zwanzig, fünfundzwanzig, sechsundzwanzig, Edelstein, Wald, Plantagen, vielleicht Anleihen.

00:06:43: Wie definieren Sie Nutzen, Liquidität und wie korrolliert das?

00:06:47: Ja, ich mache ja in meiner Lüse, ich nenne das ja von möglichst Schutzarchitektur, betrachte ich immer den kurz, also Short-Term, Mid-Term, Long-Term, den kurz, mittelfristigen, langfristigen Bereich.

00:06:59: Und das ist das hervorragende an Gold, Silber, Platin und Palladium.

00:07:04: Sie haben eine tägliche Liquidität durch die Feststellung des Börsenpreises, Sportpreis an jeden Tag.

00:07:11: Und sie sind hochliquide, weil ich immer einen Rücknahmepreis habe und immer einen Markt rein kann.

00:07:15: Das ist schon mal ein entscheidender Vorteil.

00:07:17: Alle anderen von ihnen genannten Dinge wie Edelsteine, wie beispielsweise Kunst, strategische Metalle seltenen Erden und so haben zumindest einen intrinsischen Wert.

00:07:29: Es gibt immer diesen inneren Wert, der für mich ganz, ganz entscheidend ist und den suchen viele ja beim Bitcoin, beispielsweise noch.

00:07:37: Aber in diesem Bereich fühle ich mich wohl.

00:07:40: Und dann gibt es Märkte, die vom nachwachsenen Rohstoff bedient werden.

00:07:46: Einmal der Luxusmarkt ist ein ganz wichtiger Markt, denn Luxus funktioniert auch in Krisen.

00:07:52: Das zeigt die Vergangenheit.

00:07:55: Wenn Sie Luxusmarkt meinen, was meinen Sie da im Detail?

00:07:58: Gibt

00:07:58: ganz viele Beispiele.

00:08:00: Also fangen wir bei der guten Schweizer Uhr an und hören bei dem sehr raren seltenen Wein oder Whiskey auf.

00:08:08: und dazwischen gibt es eine ganze Menge.

00:08:11: Beispielsweise in meiner Klientelstelle fest, dass viele diesen Wert, ich habe einen Wert, an einem sicheren Hafen mit dem Gedanken verbinden.

00:08:22: Ich brauche einfach einen Fluchtunnel.

00:08:23: Ich will ein Beispiel nennen.

00:08:25: Ich fliege nächste Woche nach Thailand und habe das große Glück, durch meine Kontakte an der Wall Street ein Immobilienprodukt angeboten bekommen zu haben.

00:08:34: Ein Luxusressort, das größte Luxusressort und das ist das am besten ausgestattete Luxusressort in Thailand.

00:08:43: Dort können Menschen ein Hotelzimmer kaufen.

00:08:46: Sie haben eine hervorragende Rendite durch das Betreiben zwischen zehn und fünfzehn Prozent und haben aber die Kombination mit einem Visum und einem Fluchtpunkt.

00:08:56: Ich nutze das Hotelzimmer, wann immer ich es brauche.

00:09:00: Aber wenn ich es nicht brauche, habe ich momentan Windham, Gruppe der größten Hotelgruppe der Welt, einen Betreiber, der es vermarktet, sodass ich Rendite erziele.

00:09:09: Das sind für mich Highlights bei den Themen neben den vorhin genannten.

00:09:15: Edelstein, wie sieht's da jetzt aus?

00:09:18: Ja, mega, also muss ich einfach sagen... Der Edelstein, der Investment Edelstein.

00:09:24: Wir müssen unterscheiden zwischen Schmuck Edelstein und Investment Edelstein.

00:09:27: Der Investment Edelstein ist maximal rar und er wird täglich rarer.

00:09:31: Also Förderländer wie Thailand sind mittlerweile in Portland geworden.

00:09:35: Der berühmte Rubin aus Burma, den gibt es nur noch mit sehr, sehr schwierigen Zugangswegen, weil die Fundstellen leer sind.

00:09:44: Und wenn Sie überlegen bei dem Farb Edelstein, Diamanten ist ein anderes Thema.

00:09:49: Das sieht man auch in Preisen.

00:09:50: Wir haben massiven Rückgang bei den Preisen, weil der Markt geflutet ist mit Diamanten.

00:09:54: Die sind nicht wirklich knapp.

00:09:56: Aber bei Farb-Edelstein komme ich am Ende bei gutem Investment-Edelstein bei zwei Bierkrügen raus.

00:10:02: Weltweit.

00:10:03: Zwei Bierkrüge voll.

00:10:05: Mehr ist es nicht.

00:10:06: Und als Fluchtpunkt hat keine metallischen Eigenschaften.

00:10:09: Ich kann sie im Ring haben, in der Hand im Jackett eingenäht oder furcht auch immer.

00:10:14: Was man damit macht, ist natürlich ideal, weil sie nicht gefunden werden.

00:10:17: Kein Röntgengerät dieser Erde findet Investment-Ehlsteine.

00:10:21: Und das ist eben die Kombination, dass sie Menschen einmal den sicheren Hafen im Investment suchen, aber auch eine Mobilität.

00:10:30: Was ist, wenn ich Deutschland verlassen muss?

00:10:32: Das ist ein ganz, ganz großes Thema.

00:10:34: Es tut mir weh.

00:10:35: Ich muss das ganz offen sagen.

00:10:36: Wir verlieren so viel Geld in Deutschland.

00:10:38: Wir verlieren so viel nach Hau.

00:10:40: Wir verlieren, ich berate sehr viele mittelständische Unternehmer, die die Koffer gerade packen.

00:10:46: Die packen die Koffer und deren einzige Hörde ist die Werkzeugbesteuerung.

00:10:51: Wie sieht's aus mit, werden's vorhin schon mal kurz angesprochen, Wald.

00:10:56: Auch in Deutschland.

00:10:57: Es gibt sogar die CO-Zwei.

00:10:59: Steuer, das kann vorteilhaft sein.

00:11:01: Wie sieht es aus mit Waldplantagen-Farmland?

00:11:05: Ja, also sehr gut historisch.

00:11:07: Wenn Sie sich die großen Fürstenhäuser, Königshäuser, dem Vatikaner und alle anschauen, historisch, waren nach Wachsen Rohstoffe im speziellen Wald immer ein Teil eines diversifizierten Portfolios.

00:11:19: Mittlerweile gibt es natürlich ganz tolle Waldchancen.

00:11:22: Also ich nutze ja eine in Thailand, deswegen bin ich ja nicht so einfach.

00:11:26: Auch wiederum dort gibt es eine Plantagenwirtschaft, die im Übrigen nur für institutionelle Anleger.

00:11:34: angedacht war.

00:11:35: Ich bin der einzige, der sie auch Privatkunden anbieten kann.

00:11:38: Dort wächst ein Baum, der teuerste Baum der Welt.

00:11:41: Der heißt Agarwood, also Adlerholz.

00:11:44: Und dieser Baum wächst sieben Jahre und dann wird er verwertet.

00:11:48: Und am Ende gibt er ein Liquid ab, das nennt sich OUD.

00:11:50: OUD ist der Grundstoff für die teuersten Parfilms dieser Erde.

00:11:54: Ich weiß, sie waren ja auch kürzlich in Dubai.

00:11:56: Dubai ist geflutet gerade mit OUD.

00:11:59: In jeder Mall entstehen große Oud-Läden.

00:12:02: Und daraus hat sich einer da der teuersten Rohstoff für diese Erde entwickelt.

00:12:05: Dieses Out wird verauktioniert.

00:12:08: Als ich damit begonnen habe vor vier Jahren, war der Preis fünfzigtausend US Dollar.

00:12:12: Das war der teuerste Rohstoff der Erde damals.

00:12:16: Mittlerweile sind wir beim drei, vier, fünffachen.

00:12:18: Das entwickelt sich so dynamisch, weil Knappheitsgebot, ich investiere ja immer nach dem Knappheitsgebot, der Baum wächst nicht so schnell wie die Nachfrage.

00:12:28: So, und jetzt kommen wir zurück zu den Nedelmetallen.

00:12:31: Ähnliche Entwicklung beim Silber.

00:12:33: Wir stehen beim Silber vor einer massiven Knappheit.

00:12:37: Wir brauchen sechs Milliarden Unzen Silber.

00:12:41: sechs Milliarden Unzen Silber, um das alles im Solarbereich zu betreiben, was so von den Regierungen angedacht ist.

00:12:49: Auf der einen Seite.

00:12:50: Auf der anderen Seite haben wir die Papierversprechen.

00:12:53: London steht gerade vor einem ganz großen Problem.

00:12:56: Sehr viele Papiere gezogen auf Silber und es ist nicht genügend Silber da.

00:13:01: Das könnte zu einer großen Explosion im Silberpreis führen.

00:13:05: Das finde ich spannend.

00:13:06: Erklären Sie sich das nochmal.

00:13:07: Es gibt mehr Papiers Silber als Physisch.

00:13:10: Also es gibt Spekulationen und auch Analysen, dass jede unsere Silber, die aktuelle Markt verfügbar ist, einhundertfach verkauft ist.

00:13:19: Das heißt, also es gibt Papiere auf Silber, Long Positionen auf Silber, die nicht Silber gedeckt sind.

00:13:26: Das heißt, wenn physisch Silber?

00:13:28: Ja, unbedingt erstmal einsteigen und dann zweitens.

00:13:32: Silber hat eine große Masse.

00:13:34: Dann im Garten vergraben oder im Keller lagern ist das keine gute Geschichte.

00:13:39: Du musst sie da lagern, wo es sinnvoll ist in einem Zollfreilager.

00:13:42: Das heißt, ich habe auch keine Mehrwertsteuer.

00:13:44: Das ist ein ganz entscheidender.

00:13:45: Meine Renditevorteil sind neunzehn Prozent, um das klar und deutlich zu sagen.

00:13:49: Ich habe Zugriff geschützt und das mache ich ja beispielsweise außerhalb der EU, dass niemand zugreifen kann.

00:13:54: Und wenn ich es dann noch maximal diskret mache, sieht es auch niemand.

00:13:58: Und das ist eine gute Lösung, die hat bei mir zurzeit hochgekommen.

00:14:01: Jungtur.

00:14:02: Rolf Pieper, Triversifikation, die Einordnung der Blasenbildungen.

00:14:07: Danke.

00:14:07: Werterhaltung ihres Vermögens.

00:14:09: Danke fürs Zuhören.

00:14:11: Rolf Pieper ohne Filter.